第二个’DeepSeek时刻’，下周爆发在即（附股）-财富在线

在科技飞速发展的当下，AI领域的每一次突破都如巨石投入平静湖面，激起千层浪。

当下，市场正涌动着一股热潮——AI应用或将作为第二个“DeepSeek ”时刻行情下周爆发，诸多关键因素正为其蓄势。

第二个’DeepSeek时刻’，下周爆发在即（附股） 1

一、英伟达恢复供应，算力成本下降助力AI应用

英伟达恢复供应算力显卡，无疑给AI领域注入了一剂强心针。在AI的世界里，算力就是核心生产力，是驱动一切创新与发展的源动力。过往，由于算力供应受限，不少AI项目进展缓慢，高昂的算力成本令许多企业望而却步，开发训练计划被迫搁置或缩水。

如今，随着英伟达算力显卡供应回归正轨，市场上的算力规模有望持续提升。

从经济学角度看，规模效应将随之显现。当算力供应充足，单位算力成本会逐渐下降。据行业数据显示，在算力供应短缺时期，企业为获取足够算力，每小时可能需支付高达数美元的费用；而一旦供应充足，成本有望降低30%-50%。这对AI应用开发训练来说，意义非凡。

开发企业可将节省下的成本投入到更关键的环节，如算法优化、人才培养与产品创新上。原本因成本限制只能进行小规模模型训练的企业，现在有机会扩大规模，提升模型的准确性与泛化能力，加速AI应用从概念走向市场的进程。

二、AI下一代应用Agent发展势头强劲

AI Agent被广泛视为AI的下一代应用方向，其核心在于从“被动响应”转向“主动执行”，具备自主思考、任务规划、工具调用等能力，被视为继大模型之后的关键技术突破。2025年7月18日凌晨，OpenAI的技术直播犹如一颗重磅炸弹，发布的重磅产品ChatGPTAgent惊艳全球。

它宛如一个拥有自主思维的智能助手，不再是简单机械地执行指令，而是具备自主思考和行动的能力。面对复杂任务，它能主动从技能库中精准筛选合适工具，如Operator、DeepResearch和ChatGPT，通过协同运作完成各种超复杂任务。这种变革性突破，让AI从辅助工具向具备自主决策能力的智能伙伴转变，极大拓展了AI应用边界。

国内企业也不甘落后，纷纷投身Agent赛道。7月17日，万兴科技旗下首个AIAgent产品万兴超媒Agent开启限量公测，这一举措标志着国内企业在Agent领域迈出重要一步。万兴超媒Agent聚焦于媒体创作领域，能根据创作者的需求，自主规划创作流程、调用素材、进行智能编辑，为创作者节省大量时间与精力。

除此之外，还有众多企业的Agent产品频繁亮相。科大讯飞推出的智能办公Agent，可自动处理会议纪要、邮件回复等工作；医渡科技研发的医疗辅助Agent，能辅助医生进行病历分析、疾病诊断。据不完全统计，近一个月内，已有超过10家国内企业发布或预告了Agent相关产品或计划，Agent发展进入高速爆发期。

三、政策暖风频吹，大力支持AI应用发展

政策层面，对AI应用发展的支持政策如雨后春笋般相继发布。工业和信息化部发布的《信息化和工业化融合2025年工作要点》明确指出，要编制制造业企业人工智能应用指南，加强人工智能技术在工业领域的深度融合应用，实施“人工智能+制造”行动，支持企业在重点场景应用通用大模型、行业大模型和智能体。这一政策为AI在制造业的落地提供了明确指引与支持，鼓励企业借助AI提升生产效率、优化产品质量。

国家发改委也表示，将加大对AI关键技术研发和产业化的支持力度，推动AI与实体经济深度融合，培育新的经济增长点。在资金支持方面，多地政府设立了AI产业专项基金，规模从数亿元到数十亿元不等，用于扶持AI应用创新企业，帮助企业解决研发资金短缺问题。

例如，北京市设立了50亿元的AI产业基金，重点支持AI医疗、智能交通等领域的应用项目；上海市则通过税收优惠政策，对从事AI应用开发的企业减免部分税费，降低企业运营成本。这些政策从研发、应用、资金等多维度发力，为AI应用发展营造了良好的政策环境。

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四、Agent产业链或将迎来蓬勃发展机遇

华泰证券指出，Agent应用能力边界拓展本质在于数据访问权限与模型能力边界的拓展，国内AI应用正加速实现从简单环节到复杂环节的产品升级。随着Agent向企业流程的进一步深化，投资回报率（ROI）有望进一步明晰，落地节奏有望加速。在企业服务领域，Agent能整合各类数据资源，打破数据孤岛，为企业提供更全面、精准的决策支持，提升企业运营效率，其商业价值正逐步凸显。

中金公司表示，看好AI Agent未来发展趋势及上下游产业链变化带来的投资机会。随着大模型赋能底层技术突破，AI Agent在聚焦垂类+多个智能体协同应用场景逐步落地。

根据market.us预测，2033年全球大模型市场规模将有望由2023年的45亿美元增长至821亿美元，10年复合年均增长率（CAGR）达33.7%。这一数据直观展现了Agent市场的巨大潜力，从模型研发到应用开发，再到下游行业应用，整个产业链将迎来蓬勃发展机遇。

五、A股上市公司积极布局，抢占Agent赛道

在A股市场，已有众多公司积极布局Agent业务，投身相关开发。